تونس: منظومة التكنولوجيا المالية بين النقد والشفرة

تدخل تونس عام 2026 بمفارقة: منظومة تكنولوجيا مالية تتزايد تعقيدها تتعايش مع ازدياد تداول النقد المادي. وصل النقد المتداول خارج الجهاز المصرفي في فبراير 2026 إلى رقم قياسي قدره TND27.5 مليار (بنحو $9.6 مليار)، أي أعلى بنحو 20% من العام السابق، وذلك بالرغم من احتفاظ البلاد بمجموعة مواهب قوية وإطار فعال لـ Startup Act ومبادرات مركزة من البنك المركزي. يسرد برنامج التحول الرقمي للحكومة 2025-2026 ما مجموعه 138 مشروعًا، منها 99 رقمنة للإدارة العامة و18 تركز على الاقتصاد الرقمي.

تقول التحليلات إن "تونس على الورق ينبغي أن تكون إحدى المراكز الطبيعية للتكنولوجيا المالية في شمال إفريقيا"، وهو انطباع سائد في المنظومة.

التنظيم والإصلاح: نهج عملي ومباشر

الخلاصة المناسبة لاستراتيجية البنك المركزي التونسي (BCT) هي أن "البنك فتح الباب لكنه أبقى يده عليه". يدير BCT بيئة اختبار تنظيمية (sandbox) تتيح لشركات التكنولوجيا المالية والبنوك التقليدية اختبار منتجات مبتكرة تحت الإشراف، ويدير أيضًا BCT‑Lab لربط البنك المركزي بشركات التكنولوجيا المالية والجامعات والباحثين والمتخصصين في التكنولوجيا. تقبل الـ sandbox مقترحات عبر تقنيات وأنواع منتجات مختلفة، شريطة أن تكون مبتكرة فعلاً وتنتج فوائد واضحة للعملاء.

أعادت الإصلاحات التشريعية تشكيل البيئة أيضًا. أنشأ Startup Act عام 2018 إطارًا مكوّنًا من 20 إجراءً لتسهيل إنشاء وتوسيع نشاط الشركات المبتكرة، ويشمل برنامج Startup Tunisia الأشمل مبادرة صندوق صناديق تستهدف حتى €200 مليون للاستثمار عبر أكثر من 13 صندوق مخاطرة. تهدف هذه الإصلاحات إلى وضع تونس كقاعدة للتوسع الإقليمي في الشرق الأوسط وأفريقيا.

شركات تكنولوجيا مالية عملية ونقد مستمر

أنتجت شركات التكنولوجيا المالية التونسية بنية تحتية عملية للمدفوعات تعالج احتكاكات فعلية في السوق. طوّرت شركات مثل Flouci تطبيقات مالية رقمية تجمع بين المدفوعات الإلكترونية والخدمات المالية لنشر التمويل عبر التطبيقات. تركز Konnect على المدفوعات عبر الإنترنت للعاملين المستقلين والشركات الصغيرة والمتوسطة والشركات الأكبر، مقدمة روابط دفع وواجهات برمجة تطبيقات واندماجات للتجارة الإلكترونية تقبل بطاقات تونسية وVisa الدولية وMastercard ومدفوعات La Poste عبر e‑Dinar. توفّر Paymee بوابات وواجهات برمجة تطبيقات وروابط دفع في منصة تقبل بطاقات بنكية تونسية ودولية إلى جانب منتجات e‑Dinar.

• تشمل البنوك الكبرى في السوق كلًا من BIAT وBanque Nationale Agricole وAmen Bank وAttijari Bank Tunisia.
• تواجه شركات التكنولوجيا المالية عنق زجاجة في المدفوعات: يمكن للمطوّرين الموهوبين إنشاء منتجات رقمية، لكن استلام المدفوعات—وخاصة من عملاء دوليين—كان تاريخيًا أمرًا معقدًا.

يحمل عنق الزجاجة في المدفوعات عواقب على المستوى الكلي. تحدّ حيازات نقدية أعلى خارج البنوك من قواعد الودائع التي يمكن للبنوك تحويلها إلى ائتمان للأسر والشركات، وتجعل المعاملات المهيمنة بها النقد من الصعب رسميا تنظيم النشاط الاقتصادي. يبدو أن تغييرًا سياسياً حديثًا—قواعد أكثر صرامة وعقوبات أقوى بشأن الشيكات—دفع العديد من المستهلكين والشركات نحو النقد بدلاً من البدائل الرقمية.

التوقعات: رقمنة الحكومة كنقطة دفع

تراهن السلطات على أن دفعًا حكوميًا رقميًا أوسع سيغير السلوكيات. تُمكّن هوية e‑Houwiya المحمولة في تونس المواطنين من المصادقة على الخدمات الحكومية الإلكترونية، ويجري إعداد خطة تطوير تكنولوجيا المعلومات والاتصالات 2026–2030 لتشكيل المرحلة التالية من السياسة. التوقع هو أن مع تحوّل المزيد من التفاعلات بين المواطنين والشركات والدولة إلى الرقمية، سيتبع ذلك زيادة الثقة في المدفوعات الإلكترونية والخدمات المالية.

تعني نقاط القوة في البلاد—مهندسون يتقنون الفرنسية والعربية وغالبًا الإنجليزية، وبنوك راسخة، وشركات ناشئة تركز على المدفوعات، وقانون Startup Act الداعم—أن تونس تملك عناصر البناء لنمو التكنولوجيا المالية. الاختبار الفوري هو سلوكي: تحويل الانفتاح التنظيمي والقدرة التكنولوجية إلى استخدام يومي من قبل مستهلكين وشركات اعتادت على النقد.