توسع التكنولوجيا المالية الإفريقية: لماذا تنتقل الشركات الناشئة إلى دول مجلس التعاون الخليجي

تشغّل Innovate1Pay النيجيرية عملياتها العالمية من جميرا في دبي منذ 2019، وتستعد Flutterwave، التي تتخذ من لاغوس مقراً لها وتُعد واحدة من أوائل وحيدات القرن في مجال التكنولوجيا المالية في أفريقيا، لافتتاح مكتب في الإمارات بعد توسعها إلى السعودية والبحرين في 2024. ومن التحركات الملحوظة الأخرى إطلاق MNT-Halan منتجات تمويل الرواتب في دبي، وتوسع Paymob Technologies عبر الإمارات والسعودية وعمان بعد حصولها على ترخيص كامل من مصرف الإمارات المركزي العام الماضي. وحددت Zeepay، التي تتخذ من غانا مقراً لها وتعمل بالفعل في 25 دولة، الإمارات كنقطة دخول رئيسية لممر تحويلات مالي بين الخليج وأفريقيا.

قال Kojo Amofa، مدير الشراكات في Zeepay: "بالنسبة لنا، إنها فصل جديد. نحن حريصون على إحداث تأثير وأن نصبح حل التحويلات في الخليج. الكثير من العمال المغتربين يرغبون في إرسال المال إلى منازلهم، والتقلب الحالي يخلق حاجة أكثر إلحاحاً نود تلبيتها."

السياق ومحفزات التوسع

يدفع التوسع في قطاع التكنولوجيا المالية من أفريقيا إلى الخليج وجود ممر تحويلات عالي القيمة وازدياد اهتمام المستثمرين. يقدّر الباحثون وجود ما بين 3 مليون و5 مليون مهاجر أفريقي يعيشون ويعملون حالياً في دول مجلس التعاون الخليجي، بما في ذلك جاليات مصرية وسودانية وإثيوبية وكينية وأوغندية كبيرة. ووفقاً للبنك الدولي، بلغت التحويلات العالمية إلى أفريقيا $109 مليار في 2024، مع ما يقرب من ثلثها قادماً من دول مجلس التعاون الخليجي. وما زالت الكثير من الأنشطة تحدث خارج السجلات وبالنقد: المشغلون التقليديون مثل Western Union وMoneyGram وبيوت الصرافة الخليجية يفرضون متوسط تكاليف إرسال يتراوح بين 8% و9% — من بين الأعلى عالمياً — مما يخلق طلباً على بدائل رقمية أقل تكلفة.

استشهدت تقارير بدراسة حديثة أجرتها Visa وجدت أن ما يقرب من ثلثي سكان الإمارات يفضّلون الآن التطبيقات الرقمية على المواقع الفعلية لإرسال الأموال إلى الخارج، مع ذكر سهولة الاستخدام (50%) والسلامة والخصوصية والسرعة (46%) كعوامل رئيسية. تسعى شركات مثل Zeepay إلى عقد شراكات مع شركات مدفوعات رقمية راسخة في دبي أو أبوظبي لتجريب ممر تحويلات أفريقي بدلاً من إنشاء مكاتب فعلية فوراً. وأضاف Amofa: "نحن بحاجة لاختبار الشهية. بدلاً من دخول سوق لسنا أصليين فيه، نفضّل التعاون حتى تُجرب خدماتنا."

• Innovate1Pay: عمليات عالمية مقرها جميرا في دبي منذ 2019.
• Flutterwave: التوسع في الإمارات بعد التحركات إلى السعودية والبحرين في 2024.
• MNT-Halan: أطلقت منتجات تمويل الرواتب في دبي.
• Paymob Technologies: توسعت عبر الإمارات والسعودية وعمان؛ وحصلت على ترخيص كامل من مصرف الإمارات المركزي.

التوقعات

تستهدف رؤوس الأموال الخليجية قطاع التكنولوجيا المالية الإفريقي بشكل متزايد: تُظهر بيانات Partech Partners أن شركات التكنولوجيا المالية الإفريقية جمعت $1.5 مليار عبر 150 صفقة في 2025، وزادت صناديق الثروة السيادية ومكاتب العائلات في دول مجلس التعاون الخليجي من تعرضها للأصول الإفريقية. استثمرت دول مجلس التعاون الخليجي أكثر من $100 مليار في أفريقيا خلال العقد الماضي. تشمل الصفقات البارزة جمع Moove.io النيجيرية تمويلات بقيمة $30 مليون عبر صكوك ائتمانية خاصة نظمتها Franklin Templeton Investments في دبي عام 2022، وشراكة M-Pesa الكينية مع ADI Foundation التي تتخذ من الإمارات مقراً لها — والتي وُصفت جهة أم لها، IHC، بأنها كيان بقيمة $240 مليار.

تتوقع Boston Consulting Group أن تصل إيرادات التكنولوجيا المالية الإفريقية إلى $65 مليار بحلول 2030 — أي زيادة بمقدار ثلاثة عشر ضعفاً — مما يشير إلى فرصة طويلة الأمد في تمويل الشركات الصغيرة والمتوسطة والائتمان والخدمات المصرفية الرقمية إلى جانب المدفوعات. ومع ذلك، لا تزال هناك عقبات على المدى القصير: عنق الزجاجة التنظيمي والتوترات الجيوسياسية، بما في ذلك الحرب في الشرق الأوسط، قد تبطئ الاستثمارات الخليجية مؤقتاً مع إعادة الحكومات ترتيب أولويات الإنفاق. حاليًا، تبدو الشراكات ومشروعات التجريب في الإمارات المسار الأكثر واقعية لشركات التكنولوجيا المالية الإفريقية الساعية للاستفادة من سيولة الخليج وسوق تحويلات العمال.